◆導報首席記者韓祖亦濟南報道
去年開年“茂業(yè)系”兩度舉牌埋下的“定時炸彈”，終于在銀座股份（600858）期盼逾 10年的資產(chǎn)注入計劃即將成行之際引爆。
在 3月 30日召開的股東大會上，凡是銀座股份大股東山東省商業(yè)集團（下稱“魯商集團”）因涉及關聯(lián)交易而回避表決的議案，均遭到“茂業(yè)系”一票否決，魯商集團此番資產(chǎn)注入恐生變。為此，銀座股份3月 31日緊急停牌，以便與中介機構及相關方進行溝通。
經(jīng)濟導報記者注意到，這并不是“茂業(yè)系”首次攪局上市公司重大資產(chǎn)重組方案。此番一票否決，也將“茂業(yè)系”的“野心”顯露無遺。如今，魯商集團的零售資產(chǎn)是否能遵照承諾如期注入銀座股份，充滿變數(shù)。
博弈
去年 4月底，銀座股份發(fā)布公告稱，擬向股東銀座商城發(fā)行股份購買其持有的銀座商城總部零售業(yè)務資產(chǎn)，向銀座商城、山東世貿(mào)中心以及關聯(lián)方魯商集團發(fā)行股份購買銀座商城 18家子公司 100%股權及銀座商城子公司臨沂居易置業(yè) 98%股權。同時，公司還擬向山東世貿(mào)中心購買位于濟南市濼源大街 66號房屋及坐落土地的使用權和全部物業(yè)設備，并發(fā)行股份募集配套資金。
這也標志著，魯商集團對銀座股份“遲到”逾 10年的“將集團所控制的公司之外的商業(yè)零售業(yè)務全部納入上市公司”的承諾，終于啟程上路。
彼時，此次交易中購買資產(chǎn)預估作價為 42.02億元，銀座股份擬以8.73元 /股的價格發(fā)行股份 4.81億股。同時，公司還擬向包括員工持股計劃在內的 4家機構發(fā)行股份募集不超過 15.7億元配套資金。
不過，隨之而來的“股災”等狀況，使得這項資產(chǎn)注入計劃的推進并不順利。去年 11月，公司修改方案稱，標的資產(chǎn)在減掉一家標的公司股權后，擬收購資產(chǎn)的整體預估值縮減為 34.20億元，配套募資調整為不超過 14.87億元，股份發(fā)行價格也由此前的每股 8.73元調整為每股7.70元。今年 3月 15日，銀座股份披露最終版本的重組方案，擬收購標的資產(chǎn)作價 36.5億元，配套融資12.3億元，并于 3月 30日召開股東大會進行表決。事實上，銀座股份這一年來不斷推進的資產(chǎn)重組，便是在“茂業(yè)系”二度舉牌后的“反擊”之作。因此，從某種意義上說，“茂業(yè)系”的此番攪局并不意外。
2015年 1月 9日晚間，銀座股份公告稱，“茂業(yè)系”中兆投資管理有限公司（下稱“中兆投資”）于2014年 12月 29日至 2015年 1月9日期間，在上海證券交易所通過場內購買購入 5%的公司股份。此次增持后，中兆投資累計持股達到 10%。而這距“茂業(yè)系”2014年 11月 26日至12月 23日的第一次舉牌是那么近。2014年 12月 23日，中兆投資告知銀座股份，其持股比例已達到 5%。
面對來勢洶洶的“野蠻人”，在“茂業(yè)系”首度“瞄準”銀座股份，大股東魯商集團火線增持作出“反擊”后，對于緊接著的第二次舉牌，魯商集團不得不隨即將已推遲逾 10年的資產(chǎn)注入計劃提上日程，以稀釋股份，提高控股比例。
“集團內部一直都存在資產(chǎn)注入預期，將上市公司之外的商業(yè)零售業(yè)務主體———山東銀座商城股份有限公司的資產(chǎn)注入銀座股份，是遲早的事。雖然魯商集團目前仍是絕對控股股東，但‘茂業(yè)系’如果繼續(xù)增持，必然會影響集團的資產(chǎn)注入進程。”銀座股份原中層管理人員王玉峰彼時曾表示。
不承想，“茂業(yè)系”此后雖未再增持，魯商集團也克服種種困難堅持推進重組，但持股比例已達 10%的“茂業(yè)系”，還是在最后關頭，利用魯商集團因涉及關聯(lián)交易而回避表決的“有利”條件，大投反對票，實現(xiàn)了“一票否決”。
據(jù)悉，參加此次股東大會的中兆投資代表共計 3人，他們全程保持沉默，并未對公司管理層提出任何問題。當有小股東向他們詢問有何更好的經(jīng)營策略可以為公司借鑒時，該 3名代表依然保持了沉默。
|
